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经济机器是怎样运行的

今天看了网易公开课《经济机器是怎样运行的》,视频讲的非常生动形象。总的视频长30分钟,不可能全部抄下来,我捡我印象深刻的摘录下来,具体的可以看一遍视频。对于我们普通人来说,理解经济对于日常的消费投资,怎么样提高个人的资产还是有帮助的。

经济机器的原始模型

经济是无数交易的总和,交易中使用货币和信用交换商品、服务和金融资产。你的支出就是另一方的收入,支持是经济的驱动力。如果是没有信贷的经济简单模型中,经济的增长是由于生产力的增加。我们提高生产力,卖出商品或服务,获取收入,然后消费支出,而你的支出是别人的收入。无数个这样的循环,带来了经济的增长。


信贷在经济中的作用

信贷涉及贷款人和借款人,借款人想要借出更多的钱,而借款人想要购买当前无法负担的某种东西,比如房子、汽车或者投资,例如开办企业。前面说到支出是经济的驱动力,借款人获得了贷款,就会消费,他的消费是别人的收入,别人的收入多了,消费也会更多。经济就会进入高速增长。现实中的钱绝大多数是信贷,美国的信贷总额大约为50万亿,而货币总额大约只有3万亿美元。

短期债务周期和长期债务周期

经济的波动主要是由于信贷总量的增加或者减少。信贷增加,消费超过产出,还贷时,消费就会低于产出,这样就形成了短期债务周期。短期债务周期一般是5到8年,而长期账务周期是75到100年。中央银行负责宏观调控经济。通货膨胀时,商品价格提升,央行通过提高利率来给经济降温。通货紧缩时,央行降低利率,刺激经济。

央行降低利率,贷款增多,消费支出增多,居民消费增多,经济展现出的就是欣欣向荣的姿态。反之,提高贷款利率,还贷成本增加,贷款数量减少,居民可支配的钱就减少,没有支出就没有收入,收入也减少,就得勒紧裤腰带过日子了。


经济萧条时政府干了些啥

总体来说每一个短期债务周期过后,经济会创新高,信贷总量也会比之前更多,这是因为人的天性导致的,当一个人收入增加的更多,能承担的债务也会更多。如果一个人债务增长速度小于收入增长速度时,表现出来就是信用良好。但如果经济下跌,资产贬值,失业,债务增长速度远高于收入,会产生连环效应,进入经济萧条期。

前面说到央行通过调节利率,来调控经济,但如果到了长期债务周期的萧条期时,利率已经到很低的底部,甚至是0,经济仍然很低迷,调节利率杠杆已经没有了作用。这时候政府只能去杠杆,去杠杆的办法主要有:减少支出、通过债务重组或者违约等减少债务、财富再分配、发行更多的货币。

减少支出是个人勒紧裤腰带过日子,减少消费。银行降低利率或者免除一部分债务实现债务的重组,来减少个人债务,少收钱总比收不上要好。政府提高税率征收,从富人的口袋掏出更多的钱,然后创造工作,给失业的人发失业金,实现富人的钱转移到穷人的口袋中。减少支出、减少债务、财富再分配,都会导致经济的恶化,形成一个死循环。央行通过增发货币,来刺激经济。如果政府平衡好,就能平稳度过萧条期。如果平衡不好的话,可能会出现政治变革,甚至极端的政治变革。比如1930年的德国希特勒掌权,欧洲战争,美国的经济大萧条。

片尾对于个人的建议

1、不要让债务增长超过收入,债务会把你压垮

2、不要让收入增长速度超过生产率,你会失去竞争力

3、尽一切努力提高生产率,生产率在长期内起决定作用




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